С използването на сайта вие приемате, че използваме „бисквитки" за подобряване на преживяването, персонализиране на съдържанието и рекламите, и анализиране на трафика. Вижте нашата политика за бисквитките и декларацията за поверителност. ОK
Вход | Регистрация
13 2 авг 2019, 23:55, 9283 прочитания

Moody's свали депозитния рейтинг на ПИБ до B3 след проверката на ЕЦБ

Банката обяви, че още през юни е поискала международната агенция да оттегли оценките си

  • LinkedIn
  • Twitter
  • Email
  • Качествената журналистика е въпрос на принципи, професионализъм, но и средства. Ако искате да подкрепите стандартите на "Капитал", може да го направите тук. Благодарим.

    Дарение
    Плащането се осъществява чрез ePay.bg
Международната рейтингова агенция Moody's Investors Service понижи с една степен дългосрочния депозитен рейтинг на Първа инвестиционна банка (ПИБ) на B3, като промени и перспективата пред оценката на негативна. Това е най-ниското ниво над свръхрисковата категория на C рейтингите, като вече самостоятелната оценка на банката (без предвиждане за възможна държавна подкрепа) е caa1.

Причината е слабият резултат от приключилите преди седмица преглед на качеството на активите и стрес тест, извършени от ЕЦБ. Според Moody's проверката е показала, че качеството на кредитния портфейл може да подложи на по-голям риск платежоспособността на банката, отколкото се е смятало досега. Непосредствено след корекцията на рейтинга от ПИБ съобщиха, че още на 21 юни са пратили до Moody's заявление за оттегляне на рейтинга. По принцип международните агенции предоставят услугите си срещу заплащане, но е честа практика те да предоставят и непоискани рейтинги.


За втори път това лято

Промяната по Moody's идва точно два месеца след последната корекция, която също беше с негативен знак. През юни агенцията понижи дългосрочния депозитен рейтинг на ПИБ от B1 на B2, като запази перспективата по него стабилна. Сега рейтингът е свален с още една стъпка надолу до B3, а перспективата е коригирана на негативна. Ревизирани са и други показатели, които се следят от инвеститорите и отразяват вътрешната стабилност и сила на банката, която не включва възможността и вероятността за външна подкрепа от акционерите или държавата.

Действието е отражение на потенциалния по-висок риск, който проблемните експозиции в кредитния портфейл оказват върху показателите за платежоспособност на банката. Наложените корекции увеличават необслужваните експозиции на 44.1% спрямо нивото от 19,1%, отчетено от банката в края на 2018 година, при това основно в корпоративния кредитен портфейл. Това поражда необходимост от начисляване на по-големи провизии и може да се отрази както върху капитала, така и върху рентабилността на ПИБ, се посочва в оценката.



От Moody's отчитат готовността на банката да предприеме действия след констатирания капиталов недостиг чрез осигурени 130 млн. евро към 30 юни и намерения за генериране на още 133 млн. евро от бъдещи печалби, намаляване на рисковите експозиции и други мерки. Посочва се, че и макроикономическата обстановка в България е благоприятна за изпълнение на такъв план.

При изпълнение на намеренията си със собствени средства, редуцирайки чувствително рисковите си активи и обезпеченията под формата на недвижими имоти, агенцията счита, че ПИБ би имала повод за подобрение на рейтинга. Все пак обаче агенцията дава негативна перспектива, отразяваща по-голяма вероятност за ново понижение, тъй като оздравяването на банката може да влоши финансовото й представяне през следващите 12-18 месеца.

Не е ясно обаче дали последваща оценка ще има, тъй като веднага след решението за поредното понижение на оценката от банката информираха, че са преустановили работа с Moody's още от 21 юни, малко след предишното понижение. По принцип агенциите могат да изготвят рейтинги и без желанието и участието на лицата, които изследват, но рядко избират да заделят ресурс за това, особено за малки институции, към които няма сериозен интерес на международните пазари. "Първа инвестиционна банка ще продължи да работи с агенция Fitch Ratings", бе посочено в съобщение на банката.

След слабата оценка на стрес теста

ПИБ бе една от шестте кредитни институции, които бяха подложени на проверка от Европейската централна банка (ЕЦБ) тази година като част от подготовката на България за влизане във валутния механизъм ERM II. Заедно с Инвестбанк тя отново се открои с констатирани проблеми, при това след три години на деклариран по-стриктен надзор от страна на БНБ, повод за който бяха показаните слабости при предишната проверка от 2016година.

Прегледът бе на база финансови показатели от края на 2018 година, като за ПИБ проверката на качеството на активите откри капиталов недостиг от 125 млн. евро и необходимост от корекция на проблемните експозиции. При симулация на негативен стрес тест сценарий банката се оказа с отрицателен капитал и недостиг на 263 млн. евро. Това доведе до предписание за укрепване на капиталовите буфери.

Според Moody's в момента има ограничена възможност за покачване на рейтинга на банката, но перспективата може да се покачи на стабилна, ако капиталовият недостиг бъде попълнен с частни средства, ако се намалят лошите кредити и недвижимите имоти в баланса и същевременно се покачи покритието с провизии. Емитирането на подчинен срочен дълг или други инструменти, които се активират първи при несъстоятелност, също може да покачат депозитния рейтинг. Понижение пък би последвало при неубедителни действия в следващите тримесечия по адресиране на идентифицираните проблеми или при влошаване на показателите за капитализация или рентабилност. Негативен ефект би имало и ако се прецени, че има по-малка вероятност за държавна подкрепа при нужда.
  • Facebook
  • Twitter
  • Зарче
  • Email
  • Ако този материал Ви е харесал или желаете да изразите съпричастност с конкретната тема или кауза, можете да ни подкрепите с малко финансово дарение.

    Дарение
    Плащането се осъществява чрез ePay.bg
Етикети: Moody's ПИБ рейтинг

31 октомври 2019
София Ивент Център

Конференция HR & Leadership Forum 2019


Кои са ключовите тенденции, които ще трансформират работата на бъдещето?
Включете се във форума на Капитал, за да разберете повече за възможностите от използването на новите технологии на работното място и начините хората да останат ценни в технологичната ера. Ще проследим какви качества ще трябва да притежават на лидерите от бъдещето и кои ще са търсените умения при наемане на служители.

Сред лекторите на събитието ще бъдат:


  • Даниел Съскинд, Balliol College, University of Oxford
  • Джои Прайс, Jumpstart
  • Судир Сасийдаран, LEGO Workplace Design

Конференция HR & Leadership Forum 2019 Запазете билет

Прочетете и това

ББР е единствената банка без публикуван годишен отчет за 2018 г. 6 ББР е единствената банка без публикуван годишен отчет за 2018 г.

От държавната институция не обясниха на какво се дължи забавянето

13 окт 2019, 2366 прочитания

Доктор Ружа и пътят на милиардите 3 Доктор Ружа и пътят на милиардите

Само до есента на 2016 г. схемата OneCoin е събрала над 3.3 млрд. eвро, а печалбата е над 2 млрд. евро

11 окт 2019, 28472 прочитания

24 часа 7 дни
 
Капитал

Абонирайте се и получавате повече

Капитал
  • Допълнителни издания
  • Остъпки за участие в събития
  • Ваучер за реклама
Още от "Финанси" Затваряне
Unicredit намали прогнозата си за приходите за 2019 г.

Причината е забавянето на европейската икономика и очакваното запазване на ниски лихвени равнища в региона

Доктор Ружа и пътят на милиардите

Само до есента на 2016 г. схемата OneCoin е събрала над 3.3 млрд. eвро, а печалбата е над 2 млрд. евро

Фандъкова, когато не е кмет

Желанието на настоящата кметица е да се еманципира от ГЕРБ и да спечели на своя страна "умните и красивите"

Формулата на Манолова: кмет-омбудсман

Обещанието за допитване до хората по всички важни въпроси носи предизборни дивиденти, но и рискове от прекомерни очаквания и блокажи

Музей или СПА

Предизборната кампания повдигна въпроса за забравеното северно крило на Централната баня, за което се водят спорове от години

20 въпроса: Здравко Петров

Урбанистът познат от "Исторически маршути" издаде книга, която обединява две от архитектуните разходки

Изкуство на ръба

"Фриндж" в Единбург е най-големият фестивал на изкуствата в света