Кои фондове, как и с колко финансират
Абонирайте се за Капитал

Всеки петък икономически анализ и коментар на текущите събития от седмицата.
Съдържанието е организирано в три области, за които Капитал е полезен:

K1 Средата (политическа, макроикономическа регулаторна правна)
K2 Бизнесът (пазари, продукти, конкуренция, мениджмънт)
K3 Моят капитал (лични финанси, свободно време, образование, извън бизнеса).

Абонирайте се за Капитал
Пари за бизнеса

Кои фондове, как и с колко финансират

Shutterstock

Кои фондове, как и с колко финансират

Кои са фондовете за дялови инвестиции с ресурс и за какъв тип компании

6886 прочитания

Shutterstock

© Shutterstock


Фондове с ресурс на държавния Фонд на фондовете

NV3

Име: "Ню вижън 3" КД (NV3 Fund)

Размер: 22 млн. евро + предстоящ нов ресурс от около 8 млн. евро. 2/3 свободен ресурс

Мениджъри: Константин Петров (на снимката), Златолина Мукова, Йордан Зарев, Александър Терзийски

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: технологични компании от различни вертикали, в начална фаза, но с установен продукт и приходи/валидация от пазара

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял, екуити или квазиекуити (конвертируем в екуити заем)

Размер на финансирането за една фирма: до 1 млн евро; 100 - 1000 хил. евро

Инвестициите дотук: "Пейнетикс" (1 млн. евро), "Фос" (1 млн.), "Файър" (500 хил.), "СкалаХостинг" (500 хил.), "Насекомо" (500 хил.), "Водни и енергийни спестявания" - ВЕС (800 хил.), "ФантастикСтей" (800 хил.), "Болерон" (300 хил.)

Докога ще съществува фондът: до края на 2028, 10 години

Morningside Hill

Име: "Морнингсайд хил фонд за рисков капитал" КД

Размер: 38 млн. евро, свободен ресурс 80%

Мениджъри: Павел Велков (на снимката), Делян Ганев, Екатерина Велкова, Тодор Мутафчийски

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: български стартъпи в начален или по-късен етап на развитие с пазарно валидиран продукт или услуга, всички сектори без селско стопанство

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял

Размер на финансирането за една фирма: от 750 хил. евро до 3.5 млн. евро

Инвестициите дотук: "Насекомо", "Бизпортал", "Юнивалент", "Нюрорехабилитейшън роботикс", "Инфо ритейл"

Докога ще съществува фондът: от 2019 г. до 2029 г, като може да бъде удължен с 2 години

Допълнителни особености: инвестира в български компании, като поне 50% от активите, продажбите или служителите трябва да бъдат в България

Vitosha Venture

Име: "Витоша венчър партнърс" (ВВП Фонд I)

Размер: 25.9 млн. евро, от които 23.7 млн. евро неинвестирани

Съдружници: Марис Прии, Ерик Андърсон, Пол Вайнбергер, Макс Гурвиц (на снимката), Марин Илиев, Никола Стоянов

Контакт: [email protected]

Насоченост: средни и малки иновативни бизнеси, базирани в България, предлагащи мащабируеми услуги и продукти

Размер на инвестициите: до 50 хил. евро на етап ускорение (предвидени до 50 инвестиции) и между 50 хил. и 1 млн. евро на етапи сийд и стартъп (предвидени до 80 инвестиции, от които 4 направени)

Инвестиции дотук: "Хобо България" (199 хил. евро), "Айрини студио" (690 хил. евро), "Куендоо" (750 хил. евро), "Елджой" (740 хил. евро)

Докога ще съществува фондът: инвестиционният период ще приключи в рамките на 2023 г.

Innovation Capital

Име: "Иновейшън кепитъл фонд" КДА

Размер: 21.1 млн. евро

Партньори: Васил Христов, Димитър Костов, Борислав Стефанов, Ангел Ангелов

Инвестиционен мениджър: Явор Гочев (на снимката)

Координати: https://www.innovationcapital.bg/apply и [email protected]

Какви фирми финансира: компании на етап идея или валидация на продукт/услуга - т.нар. етап "ускорение". Компании с вече разработени продукти и услуги и с клиенти, като имат нужда от разрастване - "начален етап". От секторите: Enterprise software, e-Commerce, FinTech, Education, Logistics, Healthcare, Entertainment, FMCG, Security

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял, дялови и квазидялови инвестиции

Размер на финансирането за една фирма: в етап ускорение 25 - 50 хил. евро, в начален етап 50 хил. евро - 1 млн. евро

Инвестициите дотук: през 2020 г. бяха направени 40+ инвестиции, като част от тях включват: 2Parts ("2 партс"), RPA Consulting ("РПА консултинг"), TokWise ("ТокУайз"), EconicOne ("Елджой"), Real Vote ("Риъл вот")

Докога ще съществува фондът: до края на 2029 г.

Silverline

Име: мецанин фонд Silverline Capital

Размер: 42.8 млн. евро, които предстои да бъдат инвестирани до края на 2023 г.

Партньори: Евгени Ангелов (на снимката), Диана Аладжова, Иван Христанов, Лойд Шулц и "Ривър Стикс кепитал" на Елвин Гури

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: компании в зрял етап на развитие и фаза на растеж в различни сектори. Финансиране за разширяване на дейността чрез навлизане на нови пазари, разработване на нови продукти и услуги, придобивания и корпоративно преструктуриране. Приоритетно разглеждат компании с годишни приходи над 3 млн. евро, валидиран бизнес модел и потенциал за лидерска позиция в техния пазарен сегмент

Какъв е типът на финансирането: мецанин дълг, конвертируем заем и дялов капитал, както и комбинации от тях

Размер на финансирането за една фирма: от 2.5 млн. евро до 7 млн. евро, като има възможност да ангажира допълнителен капитал при по-големи транзакции

Докога ще съществува фондът: 10 години или до края на 2031 г.

Допълнителни особености: Silverline Capital е във финален етап на процеса по набиране на капитал от частни съинвеститори

Фондове с ресурс от ЕИФ

LAUNCHub Ventures

Размер: Нов фонд, стартиран януари 2021, с ресурс 70 млн. евро, при стартиране 44 млн. евро, достигане до финалния размер до края на 2021 г. Размер на предишни фондове - респективно 10 млн. евро и 20 млн. евро

Мениджъри: Любен Белов - управляващ партньор, Тодор Брешков - управляващ партньор, Ирина Димитрова - партньор, Румен Илиев - партньор, Станислав Сираков - партньор, Стефан Ганчев - партньор (на снимката)

Координати: www.launchub.com и [email protected]

Какви фирми финансира: компании в ранна фаза (early seed, seed) и в по-напреднала (late seed, Series A), покрива широк спектър от фази на компаниите при инвестиция. Фондът е sector agnostic - инвестира в технологични проекти, доминиращи вертикали SaaS, Enterprise Software, Fintech, Proptech, Big Data, AI, Marketplaces, Digital Health, Blockhain

Какъв е типът на финансирането: дялово финансиране с миноритарен дял; конвертируем заем

Размер на финансирането за една фирма: от 300 хил. евро до 2 млн. евро първоначална инвестиция в компания, като във времето сумарната инвестиция в една компания достига до 7 млн. евро

Списък на инвестициите дотук: Carista, Charlie Finance, Check Yeti, Cleanshelf, Codebender, Coherent Labs, Doctrina, Domestina, Edoms, FerryHopper, FindMeCure, FintechOs, Fite, Giraffe360, Gtmhub, Heresy, Imagga, Mediately, Metrilo, OfficeRnD, Prosfit, QuarkVR, Reloyalty, StorPool, Taylor & Hart, Transmetrics, ucha.se

Докога ще съществува: новият фонд е с инвестиционен период 2021-25 г. и с пост инвестиционен хоризонт до 2031 г.

Допълнителни особености: фондът LAUNCHub Ventures е регионален, инвестира както в България, така и в компании в региона на Югоизточна Европа. С размера си новият фонд е най-големият Seed фонд в целия регион. Специфично за LAUNCHub Ventures е фокусът върху работата с компаниите по подготовката им за последващ рунд на финансиране, структурирана във вътрешната програма Series A academy, вече успешно привлякла като последващи инвеститори водещи световни фондове.

Eleven

Размер: размер в момента във Фонд 2 е 6 млн. евро. Новият Фонд 3 - 50 млн. евро (предстои да стартира през 2021 г.)

Мениджъри: управляващи партньори Даниел Томов (на снимката), Ивайло Симов и Васил Терзиев, партньори Валери Петров и Мартин Узунов

Координати: https://www.11.me/ и [email protected]

Какви фирми финансира: компании в ранна и напреднала фаза (pre-seed, seed) в четири основни сектора: Fintech, Healthtech, Future of Food, Future of Work, с продукти, насочени към бизнеса (B2B, Enterprise software, SaaS)

Какъв е типът на финансирането: дялово финансиране с миноритарен дял

Размер на финансирането за една фирма: От 250 хил. евро до 1 млн. евро първоначална инвестиция и до 2.5 млн. евро допълнителна

Списък на инвестициите дотук: Boleron, SuperOkay, Healee, Gtmhub, SMSBump, Payhawk.io, NitroPack, eBag.bg, Econic One, Ondo (IndigoVerge), Printivo, Kool and Konscious, LogSentinel, Reloyalty, Rebellious Software, Colibra, Noble, Pollenity, Havelock

Публичното дружество Eleven Capital - Kanbanize, Sensika, Enhancv, Dronamics, CourseDot, A4Everyone, TaxiMe, mBrainTrain, Escreo, Smartocto, Strawberry energy, Metrilo, AYO, Melissa Climate, Angel Baby, Appzio, ARTery, BusinessSoft, PlaygroundEnergy, Caret, CoKitchen, FootballScout, Golden Media, GymRealm, iGreet, MeisterPlus, Modular, Yanado, VetCloud, EuroPATC, Adormo, Maj.io, Bread&Soul, Gamera Heater

Докога ще съществува: Фонд 2 е с инвестиционен период 2018 - 2021 г. и с 10-годишен хоризонт до 2028. Фонд 3 е с инвестиционен период 2021 - 2025 г. и с 10-годишен хоризонт до 2030

BrightCap

Име: BrightCap Ventures

Размер: 25 млн. евро

Мениджъри: Елина Халачева (на снимката), Георги Митов, Даниел Лорер

Координати: https://brightcap.vc и [email protected]

Какви фирми финансира: компании, разработващи иновативни продукти и услуги, базирани на уникална и защитима интелектуална собственост, които имат потенциал да се продават на развитите пазари. Фондът е sector-agnostic, с предпочитание към компании, които развиват software-enabled, B2B решения. Може да инвестира в съвсем млади компании (pre-product & pre-revenue), както и в по-развити (със съществуващ продукт/приходи)

Какъв е типът на финансирането: дял или заемен инструмент (конвертируем дълг)

Размер на финансирането за една фирма: За pre-seed компании до 200 хил. евро, за seed до 3.5 млн. евро

Инвестициите дотук: Software Group, LucidLink, Cloudpipes (Exited), Frontline Dynamics, Scaleflex, Fite, Woom, Enview, Pliant, Vedamo, Amygda

Докога ще съществува: хоризонт 10 г. (от 2018 до 2028 г.), активно ще инвестира в нови компании до средата на 2023

BlackPeak

Име: BlackPeak Capital

Размер: първият фонд е с ресурс 30 млн. евро и е изцяло инвестиран. В момента екипът работи по събирането на втори фонд с цел нови инвестиции през 2021 г.

Мениджъри: Росен Иванов (вдясно на снимката), Ивайло Господинов (вляво на снимката)

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: в по-напреднала фаза на развитие, по-често с приходи над 5 млн. евро и солидна траектория на растеж. От всички сектори на икономиката, но най-често информационни технологии, нишови производства с експортна ориентация, бизнес услуги, храни и бързооборотни стоки, здравеопазване и др.

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял чрез увеличение на капитала, в определени случаи чрез хибридни инструменти като мецанин, конвертируем дълг и подобни

Размер на финансирането за една фирма: 4 - 7 млн. евро

Списък на инвестициите дотук: 12 инвестиции на първия фонд - Walltopia, Bulpros, Software Group, International Power Supply, Resalta, Excitel, Humanita, Rigana, Pulsio, Astral Holidays, Majio, VetCloud

Докога ще съществува фондът: създаден е през август 2014 г. и приключва 2024 г. с опция за удължаване до 2025 г.

Empower

Име: Empower Capital Fund

Размер: 21 млн. евро, инвестирани от средата на 2014 до края на 2018 г.

Партньори: ЕИФ с 95% и "И Ем Пи инвест България" (Елвин Гури (на снимката) и Томас Хигинс) с 5%.

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: български компании в зрял етап на развитие и фаза на растеж, с годишни приходи около и над 10 млн. лева и от различни сектори - услуги, производство, здравеопазване

Какъв е типът на финансирането: предимно дялово участие чрез увеличение на капитала, но и мецанин дълг и конвертируем дълг, както и комбинации между изброените

Размер на финансирането за една фирма: между 1 и 5 млн. евро, с 2 изключения, при които сумите са били под 1 млн. евро. Фондът е предоставял до 50% от капитала, а останалата част - от коинвеститор

Списък на инвестициите дотук: 11 транзакции, 3 от които през едно дружество, продадени са участия от 3 компании, а 5 са още в портфейла на фонда. "МамутДиБи" - ИТ сектор (изход), "Сити клиник" - здравеопазване (изход), "Кремио" - производство на бързооборотни стоки (изход), "Мундус сървисиз" (обединява 4 различни компании от сектора) - услуги, "Фиделис рисърч" - медицински проучвания, "Сайкъл ГЕТС" - промишлено производство, "Дъ Бейкърс" - производство на бързооборотни стоки, "Технойон" - рециклиране и промишлено производство

Докога ще съществува фондът: до края на 2024 г.

Sofia Angels

Име: "София ейнджълс венчърс" КДА, Sofia Angels Ventures (SAV)

Размер: 13 млн. евро, които трябва да бъдат коинвестирани с други поне 13 млн. евро.

Мениджъри: Милен Иванов, Григори Григоров, Георги Сиджимков (на снимката)

Координати: Явор Александров, инвестиционен анализатор - [email protected] и Милен Иванов, управляващ партньор - [email protected]

Какви фирми финансира: технологични компании в ранен етап от развитието им. Компанията трябва да има изграден екип на пълен работен ден, да има готов продукт/прототип/ранни клиенти/потребители/продажби, бизнес модел за разрастване и планове за международно развитие

Тип финансиране: миноритарен дял, директно дялово инвестиране или конвертируем заем

Инвестиционни рундове: От 200 до 500 хил. евро за първа инвестиция и възможност за следващ рунд до 1 млн. евро

Списък на инвестициите: Няма към момента. Фондът е оперативен от декември 2020 г. Първите инвестиции се очакват до края на първото полугодие

Живот на фонда: 10+2 години. През първите пет години трябва да бъде инвестиран капиталът, а през вторите пет трябва да се продаде портфолиото

Фонд с ресурс от ББР

Фонд за капиталови инвестиции

Име: "Фонд за капиталови инвестиции" АД, част от групата на Българска банка за развитие

Размер: 65 млн. лв.

Мениджъри: Николай Димитров - председател на съвета на директорите (на снимката), Ангел Хаджиев - прокурист

Координати: [email protected], тел.: +359 2 930 6366, https://cifund.bbr.bg/bg/

Какви фирми финансира: малки и средни компании с установен бизнес модел, потенциал за растеж и висока добавена стойност на вътрешния и международните пазари

Как финансира: максималното участие от 34% от капитала, но не повече от 10% от капитала на фонда

Колко за една фирма: до 6.5 млн. лв. в едно дружество

Инвестициите дотук: В четири дружества общо 11 млн. лв. - "М2Пром" (проектиране, дизайн и производство на мебели във високия ценови сегмент), "Колев и Колев" (производител на детски обувки), "Децибел" (инженерно-производствена компания, предлагаща шумоизолационни и акустични решения), "Интернешънъл пауър съплай" (системи за децентрализирано електрифициранеи умни мрежи)

Докога ще съществува: ФКИ е създаден с 10-годишен хоризонт, основан в края на 2018 г.

Фондове с частен капитал

PostScriptum

Размер: активите под управление са над 100 млн. евро

Мениджъри: Димитър Енчев (на снимката) и Марк Крандъл

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: основните инвестиции са в компании в сферата на енергийния преход - ВЕИ, енергийна ефективност, автономни захранващи системи, батерии, водород, и т.н. Имаме инвестиции и в технологични и IT компании

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял или в 100% от капитала

Размер на финансирането за една фирма: Повечето инвестиции са в диапазона 1 - 10 млн. евро

Инвестициите дотук: В България - International Power Supply (инвестиция: 3 млн. евро; дял: 13.5%), Software Group (инвестиция: 7 млн. евро; дял: 14.58%), извън България - CWP Renewables (Австралия), Freedom Energy (Сингапур), Resalta (Словения), CWP Global (Люксембург), H1 Energy (Сингапур), Countryside Renewables (Великобритания), Qualsights (САЩ)

Докога ще съществува фондът: няма фиксиран хоризонт

Допълнителни особености: PostScriptum е нещо средно между family office и venture capital фонд. Изцяло частен капитал без институционални инвеститори. За разлика от повечето други фондове в България фондът е глобален. Основният екип е в София. Оттук се управляват инвестиции в Австралия, САЩ, Великобритания и т.н.

Innovation Starter

Име: New Accelerator Consortium Cooperatieff U. A. (Impact Hub Bucharest, Climate Vertical Bucharest, Innovation Starter)

Размер: 1 млн. евро, от които свободен ресурс 720 хил. евро

Мениджъри: фонд мениджър Innovation Starter Box Ltd, изпълнителен директор Леона Асланова (на снимката)

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: pre-seed, EdTech, FoodTech, HealthTech, TransportTech, Telco, Circular Economy

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял, заемен инструмент - миноритатарен дял, конвертируем дълг, грант (ко-финансирано по проект на EIT Climate-KIC само за компаниите от сектор кръгова икономика до 50 000 евро в едно дружество, което се очаква да стартира през месец май 2021)

Размер на финансирането за една фирма: 10-60 000 хил. евро

Списък на инвестициите дотук: акселерирани в 3 рунда 26 дружества, финансирани с различен механизъм - 7

Докога ще съществува фондът: 2031 г.

Фондове с ресурс на държавния Фонд на фондовете

NV3

Име: "Ню вижън 3" КД (NV3 Fund)

Размер: 22 млн. евро + предстоящ нов ресурс от около 8 млн. евро. 2/3 свободен ресурс

Мениджъри: Константин Петров (на снимката), Златолина Мукова, Йордан Зарев, Александър Терзийски

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: технологични компании от различни вертикали, в начална фаза, но с установен продукт и приходи/валидация от пазара

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял, екуити или квазиекуити (конвертируем в екуити заем)

Размер на финансирането за една фирма: до 1 млн евро; 100 - 1000 хил. евро

Инвестициите дотук: "Пейнетикс" (1 млн. евро), "Фос" (1 млн.), "Файър" (500 хил.), "СкалаХостинг" (500 хил.), "Насекомо" (500 хил.), "Водни и енергийни спестявания" - ВЕС (800 хил.), "ФантастикСтей" (800 хил.), "Болерон" (300 хил.)

Докога ще съществува фондът: до края на 2028, 10 години

Morningside Hill

Име: "Морнингсайд хил фонд за рисков капитал" КД

Размер: 38 млн. евро, свободен ресурс 80%

Мениджъри: Павел Велков (на снимката), Делян Ганев, Екатерина Велкова, Тодор Мутафчийски

Координати: [email protected]

Какви фирми финансира: български стартъпи в начален или по-късен етап на развитие с пазарно валидиран продукт или услуга, всички сектори без селско стопанство

Какъв е типът на финансирането: миноритарен дял

Размер на финансирането за една фирма: от 750 хил. евро до 3.5 млн. евро

Инвестициите дотук: "Насекомо", "Бизпортал", "Юнивалент", "Нюрорехабилитейшън роботикс", "Инфо ритейл"

Докога ще съществува фондът: от 2019 г. до 2029 г, като може да бъде удължен с 2 години

Допълнителни особености: инвестира в български компании, като поне 50% от активите, продажбите или служителите трябва да бъдат в България

Благодарим ви, че четете Капитал!

Вие използвате поверителен режим на интернет браузъра си. За да прочетете статията, трябва да влезете в профила си.
Влезте в профила си
Всеки потребител може да чете до 10 статии месечно без да има абонамент за Капитал.
Вижте абонаментните планове

0 коментара

Нов коментар

За да публикувате коментари,
трябва да сте регистриран потребител.


Вход

С използването на сайта вие приемате, че използваме „бисквитки" за подобряване на преживяването, персонализиране на съдържанието и рекламите, и анализиране на трафика. Вижте нашата политика за бисквитките и декларацията за поверителност.