Български фондове, руска доходност
Абонирайте се за Капитал

Всеки петък икономически анализ и коментар на текущите събития от седмицата.
Съдържанието е организирано в три области, за които Капитал е полезен:

K1 Средата (политическа, макроикономическа регулаторна правна)
K2 Бизнесът (пазари, продукти, конкуренция, мениджмънт)
K3 Моят капитал (лични финанси, свободно време, образование, извън бизнеса).

Абонирайте се за Капитал

Български фондове, руска доходност

Shutterstock.com

Български фондове, руска доходност

Акциите на компании от Русия са в основата на растежа на инвестиционните схеми с най-висока печалба

7925 прочитания

Shutterstock.com

© Shutterstock.com


Взаимните фондове, регистрирани в България, продължават да подобряват дохоноста си и към края на деветмесечието. Първите десет сред високорисковите носят двуцифрена печалба за притежателите им, а представянето на лидерите е подкрепено силно от руските енергийни акции.

Два фонда на управляващото дружество "Карол капитал мениджмънт" оглавяват класацията както при рисковите, така и при балансираните фондове. "Адванс Източна Европа" прави впечатляващите над 23% към края на септември. Представянето му е подкрепено от няколко ключови компании в портфолиото му като добивната "Норилск никел" и газовата "Новатек", които се представят много добре от началото на годината. В топ 5 на инвестициите са и две други руски компании - "Лукойл" и най-голямата местна банка "Сбербанк", чиито акции обаче са по-колебливи през последните месеци. На руска подкрепа се радва и вторият в класацията ПФБК "Восток", в чийто портфейл над 30% заемат енергийните акции.

Двата фонда имат двуцифрена доходност и за последните 12 месеца. Трябва да се има предвид, че миналата печалба не е гаранция за бъдеща такава. Това се разчита и през индикатора "Стандартно отклонение", който показва връзката между доходността и риска на взаимния фонд, или каква е границата, в която постигнатата доходност може да се отклони с даден процент. Колкото по-висок е този коефициент, толкова по-рискови са фондът и промяната в доходността му.

Разбира се, сред факторите за доходността са и глобалните финансови пазари – най-вече САЩ, както и някои европейски акции, макар при тях да има известно забавяне през последните месеци. При смесените фондове също има реализирана добра доходност, но тя средно е по-ниска от тази при рисковите фондове в акции, тъй като балансираните залагат и на облигации и инструменти на паричния пазар. Фондовете в облигации и в краткосрочни инструменти традиционно носят най-ниска доходност, но пък са и с най-малко стандартно отколонение.

В таблицата е представена доходност на взаимните фондове база нетна стойност на един дял, без да са включени таксите за покупка и последващо обратно изкупуване на дялове. Това винаги трябва да се има предвид, тъй като изяжда от доходността. При всяко управляващо дружество таксите са различни, като зависят и от сумата на покупка и периода на задържане. Управляващите дружества налагат три вида такси – при покупка, при обратно изкупуване и такса за управление. Някои дружества имат високи такси за вход, но ниски за изход. Колкото е по-активен фондът и по-разнообразни инструменти има в него, може да се очаква да има и по-високи комисиони. Обикновено варират между 0 и 2%, но има такса и от порядъка на 3%.

Взаимните фондове, регистрирани в България, продължават да подобряват дохоноста си и към края на деветмесечието. Първите десет сред високорисковите носят двуцифрена печалба за притежателите им, а представянето на лидерите е подкрепено силно от руските енергийни акции.

Два фонда на управляващото дружество "Карол капитал мениджмънт" оглавяват класацията както при рисковите, така и при балансираните фондове. "Адванс Източна Европа" прави впечатляващите над 23% към края на септември. Представянето му е подкрепено от няколко ключови компании в портфолиото му като добивната "Норилск никел" и газовата "Новатек", които се представят много добре от началото на годината. В топ 5 на инвестициите са и две други руски компании - "Лукойл" и най-голямата местна банка "Сбербанк", чиито акции обаче са по-колебливи през последните месеци. На руска подкрепа се радва и вторият в класацията ПФБК "Восток", в чийто портфейл над 30% заемат енергийните акции.


Благодарим ви, че четете Капитал!

Вие използвате поверителен режим на интернет браузъра си. За да прочетете статията, трябва да влезете в профила си.
Влезте в профила си
Всеки потребител може да чете до 10 статии месечно без да има абонамент за Капитал.
Вижте абонаментните планове

3 коментара
  • 1
    nikolay_uk avatar :-|
    Николов

    Трябва или да си мошенник или много наивен да инвестираш в руски акции.

    В Русия няма правова държава. Във всеки един момент царят може да направи "бомба" и да задигне някое дружество - както стана с Юкос преди време.

    Колко пътя трябва да се опариш за да ти дойде акъла?

  • 2
    practic avatar :-|
    Practic

    Българската атомна централа ,,Козлодуй” работи с руско ядрено гориво. Русия е единствения доставчик на природен газ за България. Руският нефтен мастодонт ,,Лукойл” притежава рафинерията в Бургас – второто най-голямо българско предприятие.
    За десет години от България към руски юридически лица под формата на отрицателно салдо са се оттекли над тридесет милиарда евро.
    ,,Енергетика, банки, недвижими имоти - Русия контролира пряко една четвърт от българската икономика. Тази зависимост излиза на България твърде скъпо” -
    загрижено коментира журналистът Флориан Хасел от авторитетния ,,Зюддойче Цайтунг” през ноември две хиляди и шестнайста година.
    В българските държавни институции и местни учреждения, политически организации, масмедии, финансови структури, фирми и обществени сдружения се подвизават хиляди рублопоклонници и путинферщеери. Злонамерени къртици, те всекидневно, всекичасно подкопават демокрацията и ерозират българската държавност.
    Ювелирната операция на Санкт Петербург, започната брутално насред софийска улица през месец юли хиляда осемстотин деветдесет и пета година, продължава да тече...
    https://practic-sofia.blogspot.com/


Нов коментар

За да публикувате коментари,
трябва да сте регистриран потребител.


Вход

Още от Капитал

Дилемата на спестяващия

Дилемата на спестяващия

Психологическата нула

Психологическата нула

С използването на сайта вие приемате, че използваме „бисквитки" за подобряване на преживяването, персонализиране на съдържанието и рекламите, и анализиране на трафика. Вижте нашата политика за бисквитките и декларацията за поверителност. OK